معامله‌گران انتظار دارند با آغاز به کار دولت جدید دونالد ترامپ، نوسانات شدیدی در بازار بیت کوین (BTC) و سایر ارزهای دیجیتال ایجاد شود. شایعاتی مبنی بر اعلام ذخیره استراتژیک بیت کوین توسط ترامپ در سخنرانی تحلیفش، این نوسانات را تشدید کرده است. در این میان، داده‌های کلان اقتصادی برای چند روزی به حاشیه رانده شده‌اند، اما نبرد با تورم در آمریکا به‌زودی دوباره در کانون توجه قرار خواهد گرفت. از سوی دیگر، معرفی غیرقابل پیش‌بینی میم‌کوین‌ها نیز بر این بازار پر تلاطم افزوده است. با این حال، داده‌های مربوط به ذخایر صرافی‌ها نشان می‌دهد که هیچ‌کس تمایلی به فروش بیت کوین ندارد و عرضه در دسترس به پایین‌ترین سطح از سال ۲۰۱۸ رسیده است.

بیت کوین در روز تحلیف ترامپ به اوج تاریخی خود بازگشت

انتظار می‌رود با آغاز به کار دولت جدید آمریکا به ریاست دونالد ترامپ، قیمت بیت کوین حرکات غیرمعمول و نوسانات کوتاه‌مدت ناگهانی را تجربه کند. این روند در روز تحلیف نیز مشهود بود، زیرا بیت کوین با انتشار شایعاتی مبنی بر اعلام ذخیره استراتژیک توسط ترامپ، به اوج تاریخی جدیدی دست یافت. با این حال، این اوج‌ها هنوز زیر ۱۱۰ هزار دلار باقی مانده‌اند، زیرا یک دیوار فروش سنگین مانع از پیشروی بیشتر قیمت به قلمروهای ناشناخته می‌شود.

معامله‌گر Skew در تاریخ ۲۰ ژانویه، با اشاره به فعالیت‌های دفتر سفارش فعلی، اعلام کرد که نهادهایی در حال فروش در قیمت‌های بالا هستند. او در ادامه پوشش خود در X نوشت: «فروشنده ۱۰۹ هزار دلاری با نقدینگی پیشنهادی بالاتر از قیمت، در حال فروش است. این بدان معناست که برای افزایش قیمت، به نیروی بیشتری نیاز است. در واقع، این یک نبرد بین کسانی است که جیب‌های عمیق‌تری دارند.»

پست دیگری نیز حاکی از “محیطی کاملاً آماده برای حرکات بسیار نوسانی” در تایم فریم‌های پایین‌تر بود. Skew گفت: «عرضه ۱۱۰ هزار دلاری همچنان وجود دارد و نقدینگی پیشنهادی در حدود ۱۰۹ هزار دلار نیز به آن اضافه شده است.»

معامله‌گر دیگر، CrypNuevo، با نگاهی کلی‌تر، سطوح کلیدی زیر قیمت فعلی را به عنوان حمایت در صورت بازگشت ناگهانی قیمت برجسته کرد. این سطوح شامل ۹۹ هزار دلار و ۹۵۵۰۰ دلار است. او در تاریخ ۱۹ ژانویه گفت: «اگرچه بازارها در روز دوشنبه تعطیل هستند، اما هفته پرنوسانی خواهیم داشت، زیرا بازار به اولین هفته ریاست جمهوری ترامپ واکنش نشان خواهد داد.»

منبع معاملاتی Material Indicators خاطرنشان کرد که “حفاظت از سقوط” به شکل نقدینگی پیشنهادی در حدود ۹۹ هزار دلار در بایننس اضافه شده است. کیت آلن، یکی از بنیانگذاران Material Indicators، احتمال وقوع “تقاطع طلایی” را با درگیر شدن میانگین متحرک ساده ۲۱ روزه و ۵۰ روزه (SMA) پیش‌بینی کرد. او پیش‌بینی کرد: «شتاب ناشی از این تقاطع طلایی باید بیت کوین را به قلمرو اوج تاریخی خود بازگرداند.»

هیاهوی ذخیره استراتژیک بیت کوین بالا گرفت

به گفته تحلیلگران، زمزمه‌های مربوط به ایجاد احتمالی ذخیره استراتژیک بیت کوین توسط دولت ترامپ، عامل مهمی در حرکت فعلی بازار ارزهای دیجیتال است. این برنامه‌ها، در صورت وجود، هنوز نامشخص هستند و شایعات حاکی از آن است که آلت‌کوین‌ها نیز ممکن است به عنوان بخشی از یک برنامه ذخیره متنوع به بیت کوین بپیوندند. ادعاهای دیگری که در شبکه‌های اجتماعی دست به دست می‌شود، شامل اشاره ترامپ به این ذخیره در سخنرانی تحلیفش است.

سناتور جمهوری‌خواه سینتیا لومیس، حامی شناخته شده بیت کوین که لایحه‌ای برای حمایت از این ذخیره را تدوین کرده است، در تاریخ ۱۹ ژانویه با ترامپ دیدار کرد. در میان فعالان بازار ارزهای دیجیتال، احتمال وقوع این اتفاق زیاد به نظر می‌رسد. سرویس پیش‌بینی Polymarket در حال حاضر احتمال تحقق نوعی ذخیره بیت کوین در ۱۰۰ روز اول ریاست جمهوری ترامپ را نزدیک به ۶۰ درصد تخمین زده است.

دن هلد، مفسر قدیمی بیت کوین که اکنون به مشاور و سرمایه‌گذار تبدیل شده است، در X اعلام کرد: «ذخیره استراتژیک بیت کوین هنوز در قیمت‌ها لحاظ نشده است.» معامله‌گر محبوب، Pentoshi، با جمع‌بندی حال و هوای جامعه معامله‌گران، استدلال کرد که “کاملاً واضح” است که روز تحلیف، دستورات اجرایی مفیدی از سوی ترامپ به همراه خواهد داشت. او در مورد این ذخیره پرسید: «چند کشور دیگر از این روند پیروی خواهند کرد؟ این بازی است که همه باید آن را انجام دهند.»

فدرال رزرو، ناامیدی تورم را برای هفته آینده نگه می‌دارد

هفته تحلیف ریاست جمهوری آمریکا، امسال برای بازارهای سنتی متفاوت از هر سال دیگری خواهد بود. این رویداد که در یک مقطع کلیدی برای تورم و سیاست‌های بلندمدت فدرال رزرو رخ می‌دهد، حداقل به طور موقت، توجه را از روایت‌های کلان اقتصادی فعلی منحرف خواهد کرد.

منبع معاملاتی The Kobeissi Letter، با اشاره به سیاست‌های حامی ارزهای دیجیتال ترامپ، آن را کاتالیزور منحصربه‌فردی برای دارایی‌های پرریسک دانست. این منبع در بخشی از تحلیل مداوم بازار در X نوشت: «انتظار می‌رود مقررات‌زدایی و پذیرش ارزهای دیجیتال توسط دولت آمریکا در سال ۲۰۲۵ رخ دهد. این امر باعث افزایش احساسات سرمایه‌گذاران و اشتیاق به ریسک در تمام بازارها شده است.»

سهام ایالات متحده پیش از تعطیلات روز مارتین لوتر کینگ جونیور، هفته را با افزایش به پایان رساند و هفته آینده از نظر داده‌های کلان اقتصادی سبک خواهد بود. انتشار کلیدی، داده‌های هفتگی مطالبات بیکاری است که برای ۲۳ ژانویه برنامه‌ریزی شده است. Kobeissi به رویدادهای مهم دیگری نیز اشاره کرد که همگی پتانسیل حرکت دادن بازارها را دارند. این رویدادها شامل احتمال رسیدن ایالات متحده به سقف بدهی خود در ۲۱ ژانویه است.

این منبع در تفسیر آخر هفته خود خاطرنشان کرد: «دولت ایالات متحده از سال ۲۰۲۰، ۱۳ تریلیون دلار به بدهی خود اضافه کرده است. بحران بدهی در آخرین باری که سقف بدهی افزایش یافت، پایان نیافت. این موضوع به سادگی زیر فرش پنهان می‌شود. این وضعیت پایدار نیست.» همانطور که Cointelegraph گزارش داد، داده‌های تورم اخیر، معامله‌گران دارایی‌های پرریسک را پیش از تصمیم بعدی فدرال رزرو در مورد تغییرات نرخ بهره که برای ۲۹ ژانویه برنامه‌ریزی شده است، دچار سردرد کرده است. آخرین داده‌های ابزار FedWatch گروه CME نشان می‌دهد که احتمال کاهش نرخ بهره بسیار کم است و شانس آن تنها ۰.۵ درصد است.

جنون میم‌کوین‌ها بازارهای ارز دیجیتال را تسخیر می‌کند

حتی پیش از به قدرت رسیدن دولت ترامپ، بازارهای ارز دیجیتال با چیزی که در سال‌های گذشته کمتر کسی پیش‌بینی می‌کرد، یعنی میم‌کوین‌های “ریاست جمهوری”، تکان می‌خورند. راه‌اندازی Official TRUMP (TRUMP) در روزهای منتهی به تحلیف، یک تب و تاب معاملاتی را برانگیخت که سرمایه‌گذاران دیررس را زمانی که همسرش، ملانیا، شروع به تبلیغ توکن خود کرد، مجازات کرد.

بیت کوین تا زمان ظهور Official Melania (MELANIA) عمدتاً ثابت بود، که به طور خلاصه باعث شد BTC/USD به زیر ۱۰۰ هزار دلار سقوط کند. اوج‌های تاریخی جدید در ۲۰ ژانویه، بیت کوین را به جمع نوسانات گسترده‌تر ارزهای دیجیتال پیوند داد و معامله‌گران در مورد حرکات غیرقابل پیش‌بینی بیشتری هشدار دادند.

چارلز ادواردز، بنیانگذار صندوق کمی بیت کوین و دارایی‌های دیجیتال Capriole Investments، در ۱۹ ژانویه هشدار داد: «امیدوارم ترامپ‌کوین به خوبی عمل کند، زیرا اگر این موضوع فرو بپاشد، کل صنعت ما آسیب خواهد دید.» Kobeissi به ثبت چندین نام دامنه جدید اشاره کرد که می‌تواند نشانه‌ای از انتشار چندین میم‌کوین مرتبط با ترامپ باشد. در زمان نگارش این مقاله در ۲۰ ژانویه، TRUMP با قیمت کمی کمتر از ۶۰ دلار به ازای هر توکن معامله می‌شد و از پایین‌ترین سطح قبلی خود بهبود یافته بود تا جایگاه خود را در بین ۲۰ ارز دیجیتال برتر از نظر ارزش بازار حفظ کند.

مایلز دویچر، تحلیلگر، با جمع‌بندی این فضا، پدیده میم‌کوین ترامپ را “دیوانه‌وارترین چیز” در شش سال فعالیت خود توصیف کرد. او در یک رشته توییت اختصاصی در مورد این موضوع پیش‌بینی کرد: «سودهای ناشی از رالی $TRUMP می‌تواند به بازار گسترده‌تر آلت‌کوین‌ها سرازیر شود.»

بیت کوین از فروش عمده در صرافی‌ها اجتناب می‌کند

ترازهای بیت کوین در صرافی‌ها همچنان از ذهنیت هودل‌محور در بین سرمایه‌گذاران بیت کوین حمایت می‌کند. آخرین داده‌های پلتفرم تجزیه و تحلیل زنجیره‌ای CryptoQuant نشان می‌دهد که میزان بیت کوین در دسترس در صرافی‌های بزرگ به پایین‌ترین سطح خود در هفت سال گذشته رسیده است. تا ۱۸ ژانویه، کل موجودی صرافی‌ها ۲.۳۴ میلیون بیت کوین بود، سطحی که از اواسط سال ۲۰۱۸ دیده نشده است. دویچر در X پاسخ داد: «شوک عرضه.»

در حالی که همه بر این باور نیستند که ترازهای صرافی‌ها منعکس کننده عمق کلی بازار است، CryptoQuant روند روشنی را همراه با بازار صعودی فعلی می‌بیند. CryptoOnChain، یکی از مشارکت‌کنندگان، با تجزیه و تحلیل جریان خالص صرافی‌ها، کاهش حجم معاملات در پلتفرم‌های معاملاتی بزرگ را در یک دوره ۱۰۰ روزه متحرک مشاهده کرد.

آنها در یک پست وبلاگ Quicktake در ۱۹ ژانویه نوشتند: «پایین‌ترین سطح تاریخی برای جریان خالص صرافی بیت کوین در فوریه ۲۰۲۳ رخ داد، زمانی که بیت کوین کمترین قیمت این چرخه را تجربه کرد. ارزش این معیار در آن زمان ۳.۶۵۷ هزار- بود. اکنون، تقریباً دو سال بعد، بیت کوین بار دیگر به این مقدار نزدیک می‌شود. در حال حاضر، ارزش این معیار در حدود ۳.۳۸ هزار- است. این می‌تواند نشانه‌ای از احتمال انباشت مجدد بیت کوین باشد.»

این مقاله حاوی توصیه یا پیشنهاد سرمایه‌گذاری نیست. هر سرمایه‌گذاری و حرکت معاملاتی شامل ریسک است و خوانندگان باید هنگام تصمیم‌گیری، تحقیقات خود را انجام دهند.