ارزش دارایی‌های توکنیزه‌شده به ۵۰ میلیارد دلار رسید؛ پیش‌بینی رشد تا ۲ تریلیون دلار تا سال ۲۰۳۰
مقدمه
در دنیای مدرن مالی، توکنیزه‌سازی دارایی‌ها به عنوان یک روند رو به رشد و تحول‌آفرین شناخته می‌شود. این فرآیند، دارایی‌های واقعی مانند املاک و مستغلات، سهام، اوراق قرضه و سایر دارایی‌ها را به توکن‌های دیجیتالی تبدیل می‌کند که می‌توان آن‌ها را در بلاک چین معامله کرد. بر اساس گزارش‌های اخیر، بازار دارایی‌های توکنیزه‌شده با سرعت چشمگیری در حال گسترش است و پیش‌بینی می‌شود که در سال‌های آینده به ارزش تریلیون‌ها دلار برسد.
این مقاله به بررسی گزارش‌های اخیر در مورد رشد بازار دارایی‌های توکنیزه‌شده، عوامل موثر در این رشد، و پیش‌بینی‌های مربوط به آینده این بازار می‌پردازد. همچنین، به مزایای توکنیزه‌سازی دارایی‌ها و نقش آن در دموکراتیزه‌کردن سرمایه‌گذاری و افزایش نقدینگی در بازارهای مختلف خواهیم پرداخت.
در این مقاله یک لینک داخلی به مقاله بیت کوین خواهیم داشت.
رشد چشمگیر بازار دارایی‌های توکنیزه‌شده
بر اساس گزارش جدید Brickken با عنوان “توکنیزه‌سازی RWA: روندهای کلیدی و چشم‌انداز بازار ۲۰۲۵”، ارزش بازار دارایی‌های توکنیزه‌شده در تمامی کلاس‌ها از ۵۰ میلیارد دلار فراتر رفته است. نکته قابل توجه این است که حدود ۳۰ میلیارد دلار از این مبلغ مربوط به املاک و مستغلات توکنیزه‌شده است. این رشد نشان می‌دهد که توکنیزه‌سازی املاک و مستغلات به عنوان یکی از مهم‌ترین محرک‌های رشد این بازار عمل می‌کند.
این گزارش پیش‌بینی می‌کند که با ادامه روند فعلی، ارزش بازار دارایی‌های توکنیزه‌شده تا سال ۲۰۳۰ به ۲ تریلیون دلار خواهد رسید. این پیش‌بینی با برآوردهای McKinsey همخوانی دارد و نشان‌دهنده پتانسیل بالای این بازار برای رشد در آینده است.
افزایش توکنیزه‌سازی بدهی در اروپا
یکی از روندهای کلیدی که در این گزارش به آن اشاره شده است، افزایش توکنیزه‌سازی بدهی، به ویژه در اروپا است. آلمان در این زمینه پیشتاز است و نزدیک به ۶۰ درصد از صدور اوراق قرضه توکنیزه‌شده در اروپا را به خود اختصاص داده است. صدور اوراق قرضه دیجیتال ۱۰۰ میلیون یورویی توسط بانک سرمایه‌گذاری اروپا در اتریوم، نمونه‌ای بارز از این روند است.
شفافیت نظارتی اتحادیه اروپا نیز نقش مهمی در تسهیل توکنیزه‌سازی بدهی در این منطقه ایفا می‌کند. با ایجاد چارچوب‌های قانونی شفاف و مشخص، شرکت‌ها و سازمان‌ها تشویق می‌شوند تا از این فناوری برای صدور اوراق قرضه و سایر ابزارهای بدهی استفاده کنند.
نقش توکنیزه‌سازی املاک و مستغلات
املاک و مستغلات به دلیل ماهیت غیرنقدشونده سنتی خود، همواره یکی از مهم‌ترین حوزه‌های تمرکز برای توکنیزه‌سازی بوده است. فرآیند توکنیزه‌سازی، مالکیت کسری، افزایش نقدینگی و وثیقه‌گذاری کارآمدتر را امکان‌پذیر می‌کند. در حال حاضر، بیش از ۳۰ میلیارد دلار در املاک و مستغلات توکنیزه‌شده یا در حال انجام است.
یکی از مزایای کلیدی توکنیزه‌سازی املاک و مستغلات، امکان استفاده از این دارایی‌ها به عنوان وثیقه در پلتفرم‌های مالی غیرمتمرکز (DeFi) است. این امر دسترسی به نقدینگی را برای صاحبان املاک و مستغلات افزایش می‌دهد و امکان انجام معاملات مالی متنوع‌تری را فراهم می‌کند.
دموکراتیزه‌کردن سرمایه‌گذاری در املاک و مستغلات
توکنیزه‌سازی این امکان را فراهم می‌کند که دارایی‌ها به واحدهای کوچکتر و مقرون‌به‌صرفه‌تر تقسیم شوند و برای طیف وسیع‌تری از سرمایه‌گذاران در دسترس قرار گیرند. این رویکرد می‌تواند فرصت‌های سرمایه‌گذاری را دموکراتیزه کند و به سرمایه‌گذاران خرد این امکان را بدهد که در دارایی‌های با ارزش بالا مانند املاک و مستغلات تجاری بدون موانعی که معمولاً با این بازارها مرتبط هستند، شرکت کنند.
سرمایه‌گذاری‌های سنتی در املاک و مستغلات یا صندوق‌های سهام خصوصی اغلب نیازمند تعهدات سرمایه‌ای قابل توجهی هستند و مشارکت را به سرمایه‌گذاران نهادی یا افراد با ارزش خالص بالا محدود می‌کنند. با توکنیزه‌سازی، این موانع از بین می‌روند و فرصت‌های سرمایه‌گذاری برای همه افراد فراهم می‌شود.
ورود شرکت‌های بزرگ به بازار توکنیزه‌شده
گزارش Brickken پیش‌بینی می‌کند که در سال ۲۰۲۵ شرکت‌های جدیدی از جمله Coinbase Asset Management، Glasstower و Ripple به بازار دارایی‌های توکنیزه‌شده وارد خواهند شد. این شرکت‌ها محصولات نقدینگی توکنیزه‌شده را در کنار غول‌های صنعت مانند BlackRock، Franklin Templeton و UBS گسترش خواهند داد.
ورود شرکت‌های بزرگ به این بازار نشان‌دهنده پتانسیل بالای آن برای رشد و توسعه است. این شرکت‌ها با استفاده از تخصص و منابع خود، می‌توانند به ایجاد محصولات و خدمات نوآورانه در حوزه توکنیزه‌سازی کمک کنند و به گسترش این بازار در سطح جهانی سرعت ببخشند.
رشد محصولات نقدینگی توکنیزه‌شده
رشد محصولات نقدینگی توکنیزه‌شده، مانند صندوق BENJI فرانکلین تمپلتون و صندوق نقدینگی دیجیتال نهادی USD BlackRock، نشان‌دهنده دسترسی روزافزون به سرمایه‌گذاری‌های توکنیزه‌شده در بازارهای خرد و نهادی است. این محصولات به سرمایه‌گذاران این امکان را می‌دهند که به راحتی در دارایی‌های توکنیزه‌شده سرمایه‌گذاری کنند و از مزایای نقدینگی بالا و کارمزد پایین بهره‌مند شوند.
مزایای توکنیزه‌سازی دارایی‌ها
توکنیزه‌سازی دارایی‌ها مزایای متعددی را برای سرمایه‌گذاران، شرکت‌ها و اقتصاد به طور کلی ارائه می‌دهد:
- افزایش نقدینگی: توکنیزه‌سازی امکان خرید و فروش آسان‌تر دارایی‌ها را فراهم می‌کند و نقدینگی آن‌ها را افزایش می‌دهد.
- کاهش هزینه‌ها: فرآیند توکنیزه‌سازی می‌تواند هزینه‌های مربوط به معاملات دارایی‌ها را کاهش دهد، مانند هزینه‌های واسطه‌گری و حقوقی.
- شفافیت بیشتر: اطلاعات مربوط به مالکیت و معاملات دارایی‌های توکنیزه‌شده در بلاک چین ثبت می‌شود و شفافیت بیشتری را فراهم می‌کند.
- دسترسی بیشتر: توکنیزه‌سازی امکان دسترسی به دارایی‌ها را برای طیف وسیع‌تری از سرمایه‌گذاران فراهم می‌کند، به ویژه سرمایه‌گذاران خرد.
- کارایی بالاتر: فرآیند توکنیزه‌سازی می‌تواند کارایی معاملات دارایی‌ها را بهبود بخشد و زمان انجام معاملات را کاهش دهد.
نتیجه‌گیری
بازار دارایی‌های توکنیزه‌شده با سرعت چشمگیری در حال رشد است و پیش‌بینی می‌شود که در سال‌های آینده به ارزش تریلیون‌ها دلار برسد. توکنیزه‌سازی املاک و مستغلات، بدهی‌ها و سایر دارایی‌ها، مزایای متعددی را برای سرمایه‌گذاران، شرکت‌ها و اقتصاد به طور کلی ارائه می‌دهد. ورود شرکت‌های بزرگ به این بازار و رشد محصولات نقدینگی توکنیزه‌شده، نشان‌دهنده پتانسیل بالای آن برای رشد و توسعه در آینده است.
با ادامه پیشرفت فناوری بلاک چین و افزایش آگاهی در مورد مزایای توکنیزه‌سازی، انتظار می‌رود که این روند در سال‌های آینده شتاب بیشتری بگیرد و تحولات قابل توجهی را در بازارهای مالی ایجاد کند.
- Topic: ارزش دارایی‌های توکنیزه‌شده و پیش‌بینی رشد آن
- Subheadings: رشد چشمگیر بازار دارایی‌های توکنیزه‌شده, نقش توکنیزه‌سازی املاک و مستغلات, ورود شرکت‌های بزرگ به بازار توکنیزه‌شده, مزایای توکنیزه‌سازی دارایی‌ها
- Main Keyword: دارایی‌های توکنیزه‌شده
- Selected Keywords: توکنیزه‌سازی, املاک و مستغلات, اوراق قرضه, بلاک چین, سرمایه‌گذاری, نقدینگی, DeFi
- Meta Description: ارزش دارایی‌های توکنیزه‌شده به ۵۰ میلیارد دلار رسید؛ پیش‌بینی رشد تا ۲ تریلیون دلار تا سال ۲۰۳. بررسی عوامل موثر در رشد و مزایای توکنیزه‌سازی دارایی‌ها.