اخبار تأمین مالی خطرپذیر کریپتو

“`html

تحلیل جامع تأمین مالی خطرپذیر کریپتو: از خرید بزرگ ریپل تا سرمایه‌گذاری‌های نوظهور

دنیای پرشتاب ارزهای دیجیتال و فناوری بلاکچین، همچنان شاهد تزریق سرمایه‌های کلان از سوی سرمایه‌گذاران خطرپذیر (VC) است. هفته دوم آوریل ۲۰۲۵، یکی از هفته‌های پرخبر در حوزه تأمین مالی خطرپذیر کریپتو بود که با یک خرید بزرگ و چندین دور جذب سرمایه قابل توجه، مجموع سرمایه‌گذاری‌ها را به سطوح چشمگیری رساند. در راس این اخبار، خرید شرکت کارگزاری اصلی (پرایم بروکر) هیدن رود (Hidden Road) توسط ریپل (Ripple) به مبلغ ۱.۲۵ میلیارد دلار قرار داشت. این معامله عظیم نه تنها نشان‌دهنده اعتماد فزاینده به زیرساخت‌های مالی مبتنی بر کریپتو است، بلکه بر اهمیت استراتژیک ادغام و تملیک (M&A) در این صنعت تأکید می‌کند. علاوه بر این، استارتاپ‌های فعال در حوزه‌های متنوعی از شبکه‌های اجتماعی غیرمتمرکز و پلتفرم‌های وفاداری گرفته تا بیمه مبتنی بر بیت‌کوین و راهکارهای امنیتی هوش مصنوعی، موفق به جذب ده‌ها میلیون دلار سرمایه شدند. این جریان سرمایه، نیروی محرکه اصلی نوآوری و توسعه در اکوسیستم کریپتو محسوب می‌شود و به رشد پروژه‌ها و تحقق چشم‌انداز آن‌ها کمک شایانی می‌کند. در این مقاله، به بررسی دقیق مهم‌ترین رویدادهای تأمین مالی خطرپذیر کریپتو در هفته گذشته می‌پردازیم و جزئیات کلیدی هر معامله، سرمایه‌گذاران اصلی و اهداف استراتژیک پشت این سرمایه‌گذاری‌ها را تحلیل می‌کنیم. درک این روندها برای فعالان بازار، توسعه‌دهندگان و علاقه‌مندان به آینده فناوری‌های مالی غیرمتمرکز ضروری است.

ریپل و خرید بزرگ هیدن رود: ۱.۲۵ میلیارد دلار برای تقویت زیرساخت

یکی از بزرگترین اخبار هفته، اعلام خرید شرکت کارگزاری اصلی هیدن رود توسط ریپل به مبلغ خیره‌کننده ۱.۲۵ میلیارد دلار بود. هیدن رود یک شرکت پیشرو در ارائه خدمات کارگزاری اصلی به نهادها و فعالان بازار کریپتو است. این معامله که عمدتاً به صورت نقدی و بخشی نیز از طریق توکن XRP و سهام ریپل انجام می‌شود، گامی استراتژیک برای ریپل در راستای تقویت زیرساخت‌های خود و گسترش دامنه خدماتش به موسسات مالی بزرگ (بولج براکت) محسوب می‌شود.

برد گارلینگ‌هاوس، مدیرعامل ریپل، در گفتگو با فورچون، بر اهمیت این خرید تأکید کرد و گفت: «ریپل باید اطمینان حاصل کند که زیرساخت لازم برای جذب و گسترش به بخش بزرگ‌تری از بزرگ‌ترین موسسات مالی را در اختیار دارد.» این اقدام نشان می‌دهد که ریپل قصد دارد نقش محوری‌تری در ارائه خدمات مالی سازمانی مبتنی بر بلاکچین ایفا کند و خرید هیدن رود، ابزارهای لازم برای تحقق این هدف را فراهم می‌آورد. مارک آش، بنیانگذار هیدن رود، همچنان رهبری این مجموعه را تحت مالکیت ریپل بر عهده خواهد داشت که تضمین‌کننده تداوم تخصص و تجربه در این بخش کلیدی است. این خرید بزرگ، نقطه عطفی در حوزه تأمین مالی خطرپذیر کریپتو و استراتژی‌های رشد شرکت‌های بزرگ این صنعت به شمار می‌رود.

واندر سوشال: سرمایه‌گذاری ۵۰ میلیون دلاری در آینده شبکه‌های اجتماعی

استارتاپ بریتانیایی واندر سوشال (Wonder Social) که قصد دارد انقلابی در دنیای ۲۰۰ میلیارد دلاری رسانه‌های اجتماعی ایجاد کند، موفق به جذب ۵۰ میلیون دلار سرمایه در دوری به رهبری رولمن منیجمنت (Rollman Management) و سایر سرمایه‌گذاران بزرگ شد. این یکی از بزرگترین جذب سرمایه‌ها برای یک پلتفرم اجتماعی بریتانیایی در سال جاری به حساب می‌آید و نشان‌دهنده پتانسیل بالای این پروژه در نظر سرمایه‌گذاران است.

واندر سوشال که قرار است در سال ۲۰۲۵ راه‌اندازی شود، وعده داده است که با استفاده از “فناوری پیشرفته و رویکرد اولویت با کاربر”، تجربه‌ای نوین و متفاوت از شبکه‌های اجتماعی ارائه دهد. جزئیات بیشتری مانند استفاده از قدرت شبکه Base، حذف بات‌ها و پاداش دادن به کاربران با درآمد تبلیغاتی نیز در اعلامیه‌های این شرکت ذکر شده است. نکته جالب توجه، پیوستن رایان مارتین، مدیر بازاریابی سابق تیک‌تاک، به عنوان مدیر ارشد بازاریابی به تیم واندر است که می‌تواند نقش مهمی در موفقیت و پذیرش گسترده این پلتفرم ایفا کند. این سرمایه‌گذاری در حوزه وب ۳ و شبکه‌های اجتماعی غیرمتمرکز، بخشی از روند رو به رشد تأمین مالی خطرپذیر کریپتو در این بخش است.

🔥 خبر بزرگ! 🔥 ما به تازگی ۵۰ میلیون دلار برای اختراع مجدد رسانه‌های اجتماعی جمع‌آوری کرده‌ایم! 🌎✈️ با قدرت @base، بدون بات، و پاداش دادن به شما با درآمد تبلیغاتی. با فالوورهای جعلی خداحافظی کنید و به ارتباطات واقعی سلام کنید. 🎉 و بله، @CoinDesk قبلاً ما را پوشش داده است! برای عرضه توکن $WUNDER آماده شوید…

بلک‌برد: پلتفرم وفاداری رستوران‌ها با جذب ۵۰ میلیون دلار در سری B

بلک‌برد (Blackbird)، پلتفرمی نوآورانه که خدمات وفاداری و عضویت مبتنی بر فناوری‌های نوین را برای رستوران‌ها ارائه می‌دهد، موفق شد ۵۰ میلیون دلار در دور تأمین مالی سری B خود جذب کند. این دور سرمایه‌گذاری با مشارکت نام‌های بزرگی در دنیای سرمایه‌گذاری خطرپذیر و کریپتو همراه بود، از جمله اسپارک کپیتال (Spark Capital)، کوین‌بیس ونچرز (Coinbase Ventures) و ای‌سیکستین‌زی کریپتو (a16z Crypto).

با احتساب این دور جدید، مجموع سرمایه جذب شده توسط بلک‌برد به ۸۵ میلیون دلار می‌رسد. این شرکت پیش از این نیز در دور سری A خود موفق به جذب ۲۴ میلیون دلار شده بود. تمرکز بلک‌برد بر صنعت رستوران‌داری و استفاده از راهکارهای فناورانه برای افزایش تعامل مشتری و ایجاد برنامه‌های وفاداری جذاب، آن را به گزینه‌ای جالب برای سرمایه‌گذاران تبدیل کرده است. این نمونه دیگری از کاربرد فناوری‌های مرتبط با کریپتو در صنایع سنتی است که توجه فعالان حوزه تأمین مالی خطرپذیر کریپتو را به خود جلب کرده است.

مین‌وایل: بیمه عمر مبتنی بر بیت‌کوین ۴۰ میلیون دلار جذب کرد

شرکت مین‌وایل (Meanwhile)، ارائه‌دهنده بیمه عمر مبتنی بر بیت کوین که تحت نظارت سازمان پولی برمودا (BMA) فعالیت می‌کند، در دور تأمین مالی سری A خود موفق به جذب ۴۰ میلیون دلار سرمایه شد. این دور با مشارکت سرمایه‌گذارانی چون فریم‌ورک (Framework)، فارکوس ونچرز (Fulgur Ventures) و ونسس کاسارس (Wences Casares)، هم‌بنیانگذار ژاپو بانک (Xapo Bank) که خود از پیشگامان بیت‌کوین است، انجام پذیرفت.

مین‌وایل با ارائه بیمه‌نامه‌هایی که ارزش آن‌ها به بیت‌کوین (BTC) تعیین می‌شود، راهکاری نوآورانه برای محافظت از کاربران در برابر تورم و ریسک‌های ارزی ارائه می‌دهد. این شرکت پیش از این نیز در دور اولیه (سید) خود ۲۰.۵ میلیون دلار جمع‌آوری کرده بود که حمایت چهره‌های شناخته‌شده‌ای مانند سم آلتمن، مدیرعامل اوپن‌ای‌آی (OpenAI) و هانتر هورسلی، مدیرعامل بیت‌وایز (Bitwise) را نیز به همراه داشت. ورود بازیگران جدید به حوزه بیمه با استفاده از دارایی‌های دیجیتال، نشان‌دهنده گسترش کاربردهای کریپتو و علاقه سرمایه‌گذاران به مدل‌های کسب‌وکار جدید در این فضا است. این حرکت نیز در چارچوب روندهای تأمین مالی خطرپذیر کریپتو قابل تحلیل است.

ما مفتخریم که دور سری A ۴۰ میلیون دلاری خود را به رهبری @hiFramework و @FulgurVentures با مشارکت پیشگام بیت‌کوین، ونسس کاسارس، اعلام کنیم. این سرمایه، عرضه جهانی بیمه عمر و مستمری مبتنی بر بیت‌کوین ما را تسریع می‌بخشد و کاربران را از تورم و ریسک ارزی محافظت می‌کند 🧵⤵️

سرمایه‌گذاری‌های قابل توجه دیگر (کمتر از ۱۰ میلیون دلار)

علاوه بر معاملات بزرگ، چندین دور تأمین مالی کوچکتر اما همچنان قابل توجه نیز در هفته گذشته انجام شد که نشان‌دهنده پویایی و تنوع در اکوسیستم استارتاپ‌های کریپتو است:

• سولیکس دی‌پین (Solix DePIN): این شرکت که در حوزه شبکه‌های زیرساخت فیزیکی غیرمتمرکز (DePIN) فعالیت می‌کند، ۲۹.۵ میلیون دلار در یک دور نامشخص با حمایت بنیاد اکلیپ (Eclipse Foundation) جذب کرد. این سرمایه صرف بهبود فناوری، گسترش جهانی و افزودن ویژگی‌های پیشرفته مانند تخصیص هوشمند پهنای باند و بهینه‌سازی شبکه با هوش مصنوعی خواهد شد. همکاری با ارائه‌دهندگان خدمات ابری و CDNها نیز در دستور کار قرار دارد.
• ای‌پی‌اکس لندینگ (APX Lending): این پلتفرم وام‌دهی با پشتوانه کریپتو که بر سازگاری با مقررات تأکید دارد، موفق به جذب ۲۰ میلیون دلار در یک دور نامشخص با حمایت شرکت سرمایه‌گذاری اعتباری خصوصی سایپرس‌هیلز (Cypress Hills) شد.
• باگزکوین (Bugscoin): این پلتفرم آموزش مالی مبتنی بر وب ۳، در دور سری A خود ۱۲ میلیون دلار با حمایت بکر ونچرز (Bacer Ventures)، ایستروم کپیتال (Castrum Capital) و بول‌پرکس (BullPerks) جمع‌آوری کرد. مجموع سرمایه جذب شده این پروژه به ۲۰.۵ میلیون دلار رسیده است. هدف باگزکوین، پیشرو بودن در نوآوری آموزش مالی وب ۳ است.
• تاونز پروتکل (Towns Protocol): این پروتکل ارتباطی آنچین، ۱۰ میلیون دلار در دور سری B با حمایت ای‌سیکستین‌زی کریپتو، کوین‌بیس ونچرز و بنچمارک (Benchmark) جذب کرد. مجموع سرمایه جذب شده این پروتکل به ۶۱ میلیون دلار افزایش یافت. این پروژه بر آینده ارتباطات روی زنجیره (آنچین) تمرکز دارد.
• سایر موارد:
  • کپ لبز (Cap Labs): ۸ میلیون دلار برای تجمیع بازدهی دیفای (DeFi).
  • اکتان سکیوریتی (Octane Security): ۶.۷۵ میلیون دلار برای امنیت هوش مصنوعی.
  • اوپن‌زی‌کی (Open ZK): ۶ میلیون دلار در یک دور نامشخص.
  • دیسنترال‌جی‌پی‌تی (DecentralGPT): ۳ میلیون دلار در یک دور سری A.
  • فایرفیش (Firefish): ۱.۸۰ میلیون دلار در یک دور سید.
  • ساتس ترمینال (Sats Terminal): ۱.۷ میلیون دلار برای تجمیع بازدهی بیت‌کوین.
  • لیزی (LZY): ۱.۴۲ میلیون دلار برای پرداخت‌های تزوس (XTZ).
  • لیبرارو (Libraro): ۱.۲۸ میلیون دلار در تأمین مالی سید.

این دورهای کوچکتر نیز نقش مهمی در رشد و بلوغ بخش‌های مختلف اکوسیستم کریپتو، از دیفای و زیرساخت گرفته تا آموزش و امنیت، ایفا می‌کنند و نشان‌دهنده اعتماد سرمایه‌گذاران به پتانسیل بلندمدت این فناوری‌ها هستند. بررسی این موارد، تصویر کامل‌تری از وضعیت تأمین مالی خطرپذیر کریپتو ارائه می‌دهد.

نتیجه‌گیری: چشم‌انداز روشن تأمین مالی در دنیای کریپتو

هفته دوم آوریل ۲۰۲۵ با ثبت مجموع سرمایه‌گذاری بیش از ۱.۵ میلیارد دلار، که بخش عمده آن مرهون خرید بزرگ ریپل بود، هفته‌ای پررونق برای تأمین مالی خطرپذیر کریپتو به شمار می‌رود. این رویدادها نشان‌دهنده بلوغ فزاینده بازار، اعتماد سرمایه‌گذاران به پروژه‌های نوآورانه و اهمیت استراتژیک ادغام‌ها برای بازیگران بزرگ است. از تقویت زیرساخت‌های مالی سازمانی توسط ریپل گرفته تا سرمایه‌گذاری در نسل بعدی شبکه‌های اجتماعی، پلتفرم‌های وفاداری، بیمه‌های مبتنی بر کریپتو و راهکارهای آموزشی و امنیتی، شاهد تنوع قابل توجهی در حوزه‌های مورد توجه سرمایه‌گذاران هستیم.

جذب سرمایه‌های کلان توسط استارتاپ‌های کریپتو، نه تنها به توسعه فناوری‌های جدید کمک می‌کند، بلکه پذیرش گسترده‌تر این فناوری‌ها را نیز تسریع می‌بخشد. با وجود نوسانات ذاتی بازار ارزهای دیجیتال، جریان پایدار سرمایه‌گذاری خطرپذیر نشان می‌دهد که دیدگاه بلندمدت نسبت به پتانسیل تحول‌آفرین بلاکچین و کریپتو همچنان مثبت است. ادامه این روند تأمین مالی خطرپذیر کریپتو، نویدبخش آینده‌ای روشن برای نوآوری و رشد در این اکوسیستم پویا است.

“`