تحلیل بازار نزولی اتریوم و پیش‌بینی قیمت

اتریوم در آستانه سقوط تاریخی؟ الگوی نزولی قیمت ETH را تا ۱۱۰۰ دلار تهدید می‌کند

بازار ارز دیجیتال اتریوم (ETH) در روزهای اخیر با فشار فروش قابل توجهی روبرو بوده است و تحلیلگران بازار اکنون نگران رسیدن این ارز دیجیتال به پایین‌ترین سطح تاریخی خود هستند. یک الگوی نمودار کلاسیک نزولی، موسوم به “پرچم خرسی”، در نمودار قیمت اتریوم ظاهر شده است که نشان می‌دهد احتمال اصلاح عمیق‌تر قیمت ETH به سمت ۱۱۰۰ دلار وجود دارد. این چشم‌انداز نزولی، در حالی مطرح می‌شود که تسلط بازار اتریوم نیز به طور پیوسته در حال کاهش است و اتریوم در رقابت با سایر بلاک‌چین‌های لایه ۱، جایگاه خود را از دست می‌دهد. آیا اتریوم در آستانه یک سقوط تاریخی قرار دارد؟ و آیا الگوی پرچم خرسی، پیش‌بینی درستی از آینده قیمت ETH ارائه می‌دهد؟

در این مقاله، به بررسی دقیق‌تر وضعیت بازار اتریوم می‌پردازیم و به تحلیل عوامل موثر بر کاهش تسلط بازار و ظهور الگوی پرچم خرسی در نمودار قیمت ETH خواهیم پرداخت. همچنین، به مقایسه عملکرد اتریوم با رقبای اصلی آن در بازار ارزهای دیجیتال، از جمله ریپل (XRP)، سولانا (SOL) و بایننس کوین (BNB)، خواهیم پرداخت و به بررسی دلایل ضعف تقاضای نهادی برای اتریوم و تاثیر جریان‌های منفی صندوق‌های ETF بر قیمت ETH خواهیم پرداخت. هدف ما ارائه یک تحلیل جامع و روشن از وضعیت فعلی بازار اتریوم و بررسی چشم‌انداز آینده قیمت این ارز دیجیتال محبوب است.

با توجه به اهمیت اتریوم در اکوسیستم ارزهای دیجیتال و نقش آن به عنوان زیرساخت اصلی برای بسیاری از پروژه‌های دیفای (DeFi) و NFT، سقوط احتمالی قیمت ETH می‌تواند تاثیرات گسترده‌ای بر کل بازار ارزهای دیجیتال داشته باشد. بنابراین، درک دقیق‌تر عوامل موثر بر بازار اتریوم و تحلیل الگوهای نمودار قیمت ETH، برای سرمایه‌گذاران و فعالان بازار ارزهای دیجیتال از اهمیت ویژه‌ای برخوردار است. در ادامه این مقاله، به بررسی جزئیات بیشتر این موضوعات خواهیم پرداخت و تلاش خواهیم کرد تا تصویری روشن‌تر از آینده بازار اتریوم ارائه دهیم.

تسلط بازار اتریوم به پایین‌ترین سطح تاریخی نزدیک می‌شود

تسلط بازار اتریوم، که به عنوان سهم ETH از کل ارزش بازار ارزهای دیجیتال تعریف می‌شود، در روزهای اخیر به شدت کاهش یافته و در ۹ آوریل، به پایین‌ترین سطح چند ساله جدید ۷.۱۸٪ رسید. این رقم، تنها یک گام کوچک با پایین‌ترین سطح تاریخی تسلط بازار اتریوم فاصله دارد که در سپتامبر ۲۰۱۹ به ۷.۰۹٪ رسیده بود. این کاهش تسلط بازار اتریوم، نشان‌دهنده تضعیف جایگاه این ارز دیجیتال در بازار و افزایش رقابت از سوی آلتکوین‌های دیگر است.

رکت کپیتال، تحلیلگر مشهور بازار کریپتو، در پستی در ۱۳ آوریل در شبکه اجتماعی X (توییتر سابق) با اشاره به این موضوع گفت: “تسلط اتریوم بسیار نزدیک به ثبت پایین‌ترین سطح تاریخی جدید است.” وی افزود: “تسلط اتریوم باید این منطقه سبز را حفظ کند تا بتواند در ماه‌های آینده تسلط بیشتری بر بازار داشته باشد.” نمودار تسلط بازار ETH که توسط رکت کپیتال به اشتراک گذاشته شده است، نشان می‌دهد که سهم بازار اتریوم در حال حاضر در پایین‌ترین سطح خود از سال‌های ۲۰۱۹-۲۰۲۰ قرار دارد و در صورت عدم حمایت در این منطقه، احتمال سقوط بیشتر تسلط بازار ETH وجود دارد.

در حالی که تسلط بازار اتریوم به شدت کاهش یافته است، نزدیکترین رقیب اتریوم از نظر ارزش بازار، ریپل (XRP)، شاهد افزایش بیش از ۲۰۰ درصدی تسلط خود در همان بازه زمانی بوده است. توکن‌های رقیب لایه ۱ برتر اتریوم، یعنی بایننس کوین (BNB) و سولانا (SOL)، نیز از سال ۲۰۲۳ شاهد افزایش ۴۰ درصدی و ۳۴۴ درصدی در تسلط بازار خود بوده‌اند. این عملکرد قوی آلتکوین‌های رقیب، نشان‌دهنده افزایش رقابت در بازار ارزهای دیجیتال و تضعیف جایگاه اتریوم به عنوان رهبر بلامنازع این بازار است.

سهم بازار اتریوم اکنون در پایین‌ترین سطح خود از سال ۲۰۱۹-۲۰۲۰ قرار دارد

عملکرد ضعیف اتریوم در بازار ارزهای دیجیتال، دلایل متعددی دارد. یکی از مهم‌ترین این دلایل، تقاضای ضعیف نهادی برای اتریوم است. جریان‌های خروجی منفی از صندوق‌های ETF اتریوم، بازار مشتقات کند و افزایش رقابت از سایر بلاک‌چین‌های لایه ۱، همگی نشان‌دهنده کاهش علاقه نهادهای بزرگ مالی به سرمایه‌گذاری در اتریوم هستند. این کاهش تقاضای نهادی، فشار فروش قابل توجهی را بر قیمت ETH وارد کرده و به کاهش تسلط بازار اتریوم دامن زده است.

مشکلات بیشتر برای اتریوم را می‌توان هنگام تجزیه و تحلیل ارزش کل قفل شده (TVL) بلاک‌چین‌های رقیب نیز مشاهده کرد. اگرچه اتریوم همچنان با تسلط بازار ۵۱.۷٪ در ارزش کل قفل شده (TVL) پیشرو است، اما این معیار از فوریه ۲۰۲۴ به طور پیوسته کاهش یافته است. در مقایسه، تسلط سولانا از نظر TVL در مدت مشابه ۱۷۲٪ افزایش یافته است. این رشد چشمگیر TVL سولانا، نشان‌دهنده افزایش فعالیت و محبوبیت این بلاک‌چین در حوزه دیفای (DeFi) و NFT است و نشان می‌دهد که اتریوم در حال از دست دادن سهم بازار خود در این بخش‌های مهم از بازار ارزهای دیجیتال است.

کاهش تسلط بازار اتریوم و عملکرد ضعیف آن در مقایسه با رقبای خود، نشان‌دهنده چالش‌های جدی پیش روی این ارز دیجیتال محبوب است. اتریوم برای حفظ جایگاه خود به عنوان یکی از رهبران بازار ارزهای دیجیتال، نیازمند نوآوری و توسعه بیشتر و همچنین جذب مجدد تقاضای نهادی و افزایش فعالیت در اکوسیستم خود است. در غیر این صورت، احتمال ادامه روند نزولی تسلط بازار اتریوم و سقوط بیشتر قیمت ETH وجود دارد.

الگوی “پرچم خرسی” قیمت ETH را ۱۱۰۰ دلار هدف قرار می‌دهد

با وجود بهبودی نسبی قیمت اتریوم از پایین‌ترین سطح‌های اخیر، تحلیلگران بازار انتظار دارند که روند نزولی غالب قیمت ETH ادامه یابد، زیرا یک الگوی نمودار کلاسیک نزولی، موسوم به “پرچم خرسی”، در نمودار روزانه قیمت اتریوم ظاهر شده است. این الگو، که به عنوان یک سیگنال نزولی قوی در تحلیل تکنیکال شناخته می‌شود، نشان می‌دهد که احتمال کاهش بیشتر قیمت ETH به سمت ۱۱۰۰ دلار وجود دارد.

عملکرد قیمت اتریوم در سه هفته گذشته، یک الگوی پرچم خرسی احتمالی را در نمودار روزانه نشان می‌دهد. این الگو، از یک “میله پرچم” نزولی (سقوط قیمت) و یک “پرچم” (مرحله تثبیت قیمت) تشکیل شده است. بسته شدن روزانه کندل استیک قیمت اتریوم زیر مرز پایینی پرچم در ۱۶۰۰ دلار، به منزله تایید شکست الگو و آغاز یک حرکت نزولی بزرگ‌تر تلقی می‌شود. ارتفاع میله پرچم، هدف کاهش قیمت را تعیین می‌کند و هدف بالقوه کاهش قیمت اتریوم را ۱۱۰۰ دلار یا کاهش ۳۳ درصدی از قیمت فعلی قرار می‌دهد.

در همین حال، یک شاخص کلیدی که باید زیر نظر داشت، شاخص قدرت نسبی (RSI) است که همچنان زیر علامت ۵۰ قرار دارد و نشان می‌دهد که روند بازار هنوز به سمت نزولی متمایل است. RSI زیر ۵۰، نشان‌دهنده غلبه فشار فروش بر فشار خرید در بازار اتریوم است و احتمال ادامه روند نزولی قیمت ETH را تقویت می‌کند. همانطور که Cointelegraph گزارش داده است، قیمت ETH ممکن است بر اساس چندین عامل دیگر نیز در نهایت در حدود ۱۰۰۰ دلار به کف برسد. این عوامل، شامل شرایط نامساعد اقتصاد کلان، افزایش نرخ بهره، و کاهش نقدینگی در بازار ارزهای دیجیتال می‌شوند.

جمع‌بندی و چشم‌انداز نزولی اتریوم

به طور خلاصه، بازار اتریوم در حال حاضر با چالش‌های جدی روبرو است. کاهش تسلط بازار، تقاضای ضعیف نهادی، و ظهور الگوی پرچم خرسی در نمودار قیمت، همگی نشان‌دهنده چشم‌انداز نزولی برای قیمت ETH در کوتاه‌مدت و میان‌مدت هستند. الگوی پرچم خرسی، هدف کاهش قیمت اتریوم را ۱۱۰۰ دلار تعیین کرده است و تحلیلگران بازار انتظار دارند که قیمت ETH به این سطح کاهش یابد. با این حال، لازم به ذکر است که تحلیل تکنیکال و الگوهای نمودار قیمت، تنها یکی از ابزارهای تحلیل بازار هستند و نمی‌توان به طور قطع پیش‌بینی قیمت اتریوم را بر اساس این الگوها انجام داد.

بازار ارزهای دیجیتال بسیار پرنوسان و غیرقابل پیش‌بینی است و عوامل متعددی می‌توانند بر قیمت اتریوم و سایر ارزهای دیجیتال تاثیر بگذارند. شرایط اقتصاد کلان، اخبار و رویدادهای مربوط به صنعت کریپتو، و احساسات بازار، همگی می‌توانند به طور ناگهانی روند قیمت‌ها را تغییر دهند. بنابراین، سرمایه‌گذاران و معامله‌گران ارزهای دیجیتال باید همواره با احتیاط عمل کنند و قبل از هرگونه تصمیم سرمایه‌گذاری، تحقیقات کافی انجام دهند و ریسک‌های موجود در بازار را به دقت ارزیابی کنند. برای کسب اطلاعات بیشتر در مورد تحلیل تکنیکال و الگوهای نمودار قیمت ارزهای دیجیتال، می‌توانید به مقالات آموزشی موجود در وبسایت ما مراجعه کنید و دانش خود را در این زمینه افزایش دهید.

**توجه:** این مقاله حاوی مشاوره یا توصیه‌های سرمایه‌گذاری نیست. هر حرکت سرمایه‌گذاری و معاملاتی مستلزم ریسک است و خوانندگان باید هنگام تصمیم‌گیری تحقیقات خود را انجام دهند. برای اطلاعات بیشتر در مورد ریسک‌های سرمایه‌گذاری در ارزهای دیجیتال و نحوه مدیریت ریسک، می‌توانید به مقاله میم کوین ما مراجعه کنید.