تقاطع مرگ نزدک ۱۰۰ و S&P 500: آیا بیت کوین و آلت‌کوین‌ها در خطر هستند؟
در حالی که بازارهای سهام آمریکا با فشار فروش فزاینده‌ای روبرو هستند، نگرانی‌ها در مورد آینده بیت کوین و سایر آلت‌کوین‌های برتر افزایش یافته است. بیت کوین (BTC) پس از رسیدن به اوج ۱۰۹,۳۰۰ دلاری در سال جاری، تا سطح ۷۷,۳۹۶.۴۳ دلار در ۱۰ مارس کاهش یافت. به طور مشابه، اتریوم (ETH) به زیر ۱۹۰۰ دلار سقوط کرده و ریپل (XRP) و کاردانو (ADA) نیز به ترتیب به ۲.۱ و ۰.۶۵ دلار رسیده‌اند.
عملکرد ضعیف آلت‌کوین‌ها در سال جاری باعث شده تا شاخص فصل آلت‌کوین به ۱۵ برسد. شاخص ترس و طمع کریپتو نیز به محدوده ترس ۲۵ سقوط کرده و ارزش بازار کل ارزهای دیجیتال بیش از ۱ تریلیون دلار کاهش یافته است. این شرایط نشان می‌دهد که بازار کریپتو در معرض ریسک‌های جدی قرار دارد.
در این میان، بازار سهام ایالات متحده نیز با چالش‌هایی روبرو است. شاخص S&P 500 تقریباً ۱۰٪ از بالاترین سطح خود در سال جاری کاهش یافته است و شاخص Nasdaq 100 که عمدتاً شامل شرکت‌های فناوری است، با ۱۳٪ کاهش به ۱۹,۲۸۰ دلار رسیده است. کاهش بیش از ۱۰٪ از اوج محلی، نشانه‌ای از ورود یک دارایی به فاز اصلاحی است.
اگر به حوزه ارزهای دیجیتال علاقه مندید، پیشنهاد میکنیم مقاله ی بیت کوین را در سایت ما مطالعه کنید
اما چه عواملی باعث این وضعیت در بازار سهام شده‌اند؟ و چه تاثیری بر بازار کریپتو خواهد داشت؟ در ادامه به بررسی دقیق‌تر این مسائل خواهیم پرداخت.
دلایل کاهش سهام ایالات متحده
بازار سهام ایالات متحده به دو دلیل اصلی در حال کاهش است:
- کند شدن رشد صنعت هوش مصنوعی: شواهدی وجود دارد که نشان می‌دهد رشد سریع صنعت هوش مصنوعی، که محرک اصلی صعود بازار سهام بود، در حال کند شدن است. بسیاری از سهام هوش مصنوعی، از جمله شرکت‌های بزرگی مانند NVIDIA، AMD، Microsoft، SoundHound و C3.ai در سال جاری با افت قابل توجهی روبرو شده‌اند. ارزش بازار NVIDIA، به عنوان یکی از پیشروان این صنعت، از ۳.۴ تریلیون دلار به ۳.۶ تریلیون دلار کاهش یافته است.
- جنگ تجاری و تعرفه‌های متقابل: تعرفه‌های متقابل و احتمال وقوع یک جنگ تجاری جهانی، نگرانی‌هایی را در مورد احتمال رکود اقتصادی در ایالات متحده ایجاد کرده است. این نگرانی‌ها باعث شده تا سرمایه‌گذاران از دارایی‌های پرریسک مانند سهام خارج شوند.
تقاطع مرگ S&P 500 و NASDAQ 100
همانطور که در نمودار زیر مشاهده می‌شود، شاخص‌های S&P 500 و Nasdaq 100 اخیراً یک “تقاطع مرگ” را تجربه کرده‌اند. این اصطلاح زمانی استفاده می‌شود که میانگین متحرک ۵۰ روزه یک شاخص، از میانگین متحرک ۲۰۰ روزه آن عبور کند. این تقاطع به طور سنتی به عنوان یک سیگنال نزولی در نظر گرفته می‌شود و نشان می‌دهد که احتمال ادامه روند نزولی وجود دارد.
نزدک ۱۰۰ و S&P 500 تقاطع مرگ را تجربه کرده‌اند | منبع: TradingView
آخرین باری که شاخص Nasdaq 100 یک تقاطع مرگ را تشکیل داد، در سال ۲۰۲۲ بود و در طول آن سال تقریباً ۴۰٪ کاهش یافت. این موضوع نشان می‌دهد که تقاطع مرگ می‌تواند یک سیگنال هشدار دهنده برای بازار سهام باشد.
ارتباط بین بازارهای سهام و کریپتو
از نظر تاریخی، بازارهای کریپتو و سهام به شدت با یکدیگر مرتبط بوده‌اند، زیرا هر دو به عنوان دارایی‌های پرریسک طبقه‌بندی می‌شوند. در بیشتر دوره‌ها، ارزهای دیجیتال زمانی که بازار سهام در حال سقوط است، کاهش می‌یابند. به عنوان مثال، بیت‌کوین و اکثر آلت‌کوین‌ها در سال جاری با کاهش بازار سهام، سقوط شدیدتری داشته‌اند. این ارتباط نشان می‌دهد که احتمالاً در صورت ادامه روند نزولی در بازار سهام، بازار کریپتو نیز تحت فشار قرار خواهد گرفت.
سناریوهای احتمالی برای آینده
با توجه به شرایط فعلی، چند سناریو برای آینده بازارهای سهام و کریپتو قابل تصور است:
- سناریو اول: ادامه روند نزولی: در این سناریو، مشکلات موجود در بازار سهام، مانند کند شدن رشد صنعت هوش مصنوعی و نگرانی‌های مربوط به جنگ تجاری، ادامه پیدا می‌کنند و باعث می‌شوند تا شاخص‌های S&P 500 و Nasdaq 100 به روند نزولی خود ادامه دهند. در این صورت، احتمالاً بازار کریپتو نیز تحت فشار قرار گرفته و شاهد کاهش قیمت‌ها خواهیم بود.
- سناریو دوم: اصلاح موقت و سپس صعود: در این سناریو، بازار سهام پس از یک دوره اصلاح، با حمایت عوامل بنیادی قوی، دوباره به روند صعودی خود باز می‌گردد. در این صورت، بازار کریپتو نیز می‌تواند از این بهبود بهره‌مند شده و شاهد افزایش قیمت‌ها باشیم.
- سناریو سوم: جدا شدن بازار کریپتو از بازار سهام: در این سناریو، بازار کریپتو با تکیه بر عوامل خاص خود، مانند افزایش پذیرش و توسعه فناوری‌های جدید، از بازار سهام جدا شده و مسیر متفاوتی را طی می‌کند. در این صورت، حتی اگر بازار سهام با مشکلاتی روبرو باشد، بازار کریپتو می‌تواند به رشد خود ادامه دهد.
نتیجه‌گیری
شرایط فعلی در بازارهای سهام و کریپتو، نشان‌دهنده افزایش ریسک‌ها و عدم قطعیت‌ها است. تقاطع مرگ در شاخص‌های S&P 500 و Nasdaq 100، همراه با مشکلات موجود در صنعت هوش مصنوعی و نگرانی‌های مربوط به جنگ تجاری، باعث شده تا بازار سهام با فشار فروش مواجه شود. با توجه به ارتباط تاریخی بین بازارهای سهام و کریپتو، احتمالاً بازار کریپتو نیز تحت تاثیر این شرایط قرار خواهد گرفت. با این حال، آینده این بازارها به عوامل مختلفی بستگی دارد و سناریوهای متفاوتی برای آن قابل تصور است. سرمایه‌گذاران باید با دقت شرایط را زیر نظر داشته باشند و با اتخاذ استراتژی‌های مناسب، ریسک‌های خود را مدیریت کنند.
- Topic: تحلیل تاثیر تقاطع مرگ در شاخص های نزدک ۱۰۰ و S&P 500 بر بازار بیت کوین و آلت‌کوین‌ها
- Subheadings: دلایل کاهش سهام ایالات متحده, تقاطع مرگ S&P 500 و NASDAQ 100, ارتباط بین بازارهای سهام و کریپتو, سناریوهای احتمالی برای آینده, نتیجه‌گیری
- Main Keyword: تقاطع مرگ
- Selected Keywords: نزدک ۱۰۰, S&P 500, بیت کوین, آلت‌کوین, بازار سهام, بازار کریپتو, تحلیل بازار
- Meta Description: بررسی تاثیر تقاطع مرگ در نزدک ۱۰۰ و S&P 500 بر بازار بیت کوین و آلت‌کوین‌ها. تحلیل عوامل موثر بر بازارهای سهام و کریپتو و سناریوهای احتمالی برای آینده.